Forex Glossary 1 – 3

93172ee5b64d7cc505557c3cb0e0852f_1498322889_2935

Day Trading

Speculative trading in which the trader takes positions that are expected to be closed out before the end of the trading session.

Drawdown

The decline in value of an account due to trading positions moving against the account. Often when systems or trading records are discussed the “maximum drawdown” is disclosed to further define the nature of the trading model.

Dealer

An individual or firm that takes one side of a position hoping to profit by closing the position at a future point with a different trader. Dealers are different than brokers, who bring buyers and sellers together and facilitate the trade but do not take on the position themselves.

Economic Indicator

A statistic that indicates the condition of a country’s economy. Economic indicators are often released by government agencies on a regular basis.

Economic Calendar

The schedule of economic indicators due to be released by various central banks and government agencies.

Exotics

Currency pairs that are not among the eight most commonly traded pairs. The USDZAR is an exotic pair. Exotic pairs are often marked by thin volume and higher spreads.

Fast Market

A market condition where both buyers and sellers are aggressively participating in the market. During a fast market prices tend to become volatile and there is a greater danger of slippage in quotes.

Federal Reserve

The Central Bank of the United States.

Flat

Holding no positions. Being “flat” makes assigning a value to your account easier because there are no floating positions whose prices may fluctuate.

Forward

A contract that specifies a predetermined rate for settling a currency contract at a future date.

Fundamental Analysis

Analysis of outside forces both political and monetary to determine the direction of the market.

FX

A common abbreviation for the Forex market.

G7

The seven leading industrial countries: The United States, Germany, Japan, France, Great Britain, Canada, and Italy.

Hedge

Taking positions in offsetting financial instruments to reduce the risk associated with a single position. Hedging a position reduces the financial risk of a position moving against a trader generally at the cost of reducing profitability if the position moves in the trader’s favor.

Indicator

A statistical tool used to determine the condition of the market to assist the trader in making determinations regarding future price movement. Hundreds of known indicators have been developed that measure different technical areas of the market.

Kiwi

Trader’s slang for the New Zealand Dollar.

Leverage

The multiple that the contract size exceeds the margin the customer provides to trade. If the contract value being traded is $100,000 and the customer is required to put up $1,000 in margin, the leverage is said to be 100:1 – in other words the customer is trading contract(s) worth 100 times the amount of margin they are putting up.

LIBOR

London Interbank Offer Rate, a closely watched rate that the largest banks charge to lend to each other.

Limit Order

An order placed to buy only when a currency falls to a specific price or, conversely to sell when a currency rises to a specific price.

Liquidity

A term describing the market’s ability to accept new orders without disrupting prices. If there are many buyers and sellers active in the market then liquidity is high and spreads (the amount between bid and ask levels) will decrease. If there are fewer players in the market trading will become less efficient and spreads will tend to increase.

Long

A situation in which a trader has more buy positions than sell positions and thus profits if the price rises.

Loonie

Trader’s slang for the Canadian Dollar

Margin

Funds a trader is required to put up in order to speculate on a particular trading instrument.

Margin Call

Notice from a broker or dealer to a customer that additional funds must immediately be placed in the customer’s account due to an insufficient margin ratio. Most often this occurs because a position or positions have moved against the customer, thus reducing the account value. Customers who do not add the required funds risk having their positions liquidated by the broker or dealer.

Market Order

An order to buy/sell at the current market price.

Market Risk

A risk that stems from dealing on a market. Market risk is a general risk in doing business on any given market and cannot be hedged.

MT4

Common abbreviation for MetaTrader 4, one of the most widely used Forex trading platforms, which provides the ability to perform automated trading.

Naked

The condition where one side of a hedge is eliminated this exposing the trader to the risk of loss due to fluctuation in price. If a trader holds offsetting positions at 2 different brokers and one broker closes the trader’s position due to a margin call, the trader is “naked” because he is exposed to profit or loss on the position at the second broker.

Range

The difference in pips between the highest and lowest prices for a currency in a day.

Rate

The price of one currency quoted in terms of another.

Resistance

A term used by technical traders to describe a price level that a currency’s price cannot move above. Often the currency will make repeated attempts to move above the price without success. Technical traders can identify the resistance level because the continued failure to cross the price level causes a pattern that is identified by a straight line on the currency’s chart. Resistance exists above the market price; the opposite market force – support – exists below the market price. Technical traders believe that there is selling pressure at the resistance levels that the price cannot cross.

Roll Over

The process in which settlement of a currency transaction is pushed forward to a future date, often incurring a fee from the broker/dealer.

Short

A situation in which a trader has more sell positions than buy positions and thus profits if the price falls.

Spread

The difference in pips between the bid and ask price. When there are many traders participating in the market, liquidity is high and spreads become smaller.

Stop Loss

An order type that specifies that a position is closed if the market falls (or in the case of a sell position rises) to a certain preset level. Setting a stop loss gives a trader a measure of protection against a position moving against him, though the danger exists that in a volatile market the stop loss may not be executed at the exact price specified.

Support

A term used by technical traders to describe a price level that a currency’s price cannot move below. Often the currency will make repeated attempts to move below the price without success. Technical traders can identify the support level because the continued failure to cross the price level causes a pattern that is identified by a straight line on the currency’s chart. Support exists below the market price; the opposite market force – resistance – exists above the market price. Technical traders believe that support levels reflect buying pressure in the markets.

Swissie

Trader’s slang term for the Swiss Franc.

SWAP

The sale or purchase of a specified amount of currency at a forward exchange rate.

Take Profit

An order type that specifies for a trade to be closed at a certain in profit level. These orders are typically above the entry price on long positions and below the entry price on short positions. Setting a take profit gives a trader an opportunity to close out a position in profit, though the danger exists that in a volatile market the take profit may not be executed at the exact price specified.

Technical Analysis

A method of trading that uses statistical tools to analyze the market and determine if the price is following long recognized patterns of movement that technical traders believe to predict future price levels. Technical analysis discounts news events and other ‘fundamental’ information regarding a currency, assuming that all available information is immediately reflected in a currency’s price.

Tick

The smallest unit of price movement.

Trading Session

Currencies trade 24 hours a day in different parts of the world. When trading closes in one part of the world it opens in another zone. The recognized trading sessions are the London, New York, Tokyo and Sidney sessions. Some sessions like the London and New York sessions overlap so that trading is occurring in both places at the same time for several hours per day.

Trend

The tendency of a currency to move in one general direction (either higher or lower) over an extended period of time. Currencies can trend for both technical and fundamental reasons. An upward trend is defined by consistently higher lows on the chart. A downward trend is defined by consistently lower highs on the chart.

Periodicy

On MT4 charts, the time period the chart covers. Charts can be set to display price information with periodicities of as little as one minute or as much as one month.

PIP

The unit of foreign exchange, often thought of as the 4th decimal place in non-Yen based pairs. If a the EUR/USD moves from 1.2122 to 1.2124 it is said to have increased by 2 pips.

Whipsaw

A market condition where the price moves erratically for a specific amount of time. More likely to occur in volatile markets.

Wire Transfer

An order to a bank or broker to electronically transfer funds from one account to another, often at a different financial institution.

Yard

Trader’s slang term for a billion. It is thought that the term came into use to reduce the chance of the words “million” and “billion” being mistaken for each other during trading.

Latest Comment

  1. Commented by: trotuarnay_typr

    Для строительных и ландшафтных проектов одной из наиболее популярных и долговечных материалов является плитка тротуарная цена за м2, предлагаемая напрямую от производителя, что гарантирует высокое качество материала и выгодную цену.
    отличный вариант для наружного освещения . Она предназначена для создания комфортных и безопасных зон для прогулок . Благодаря специальной технологии производства и контролю качества тротуарная плитка от производителя может сохранять свой внешний вид и свойства в течение многих лет.

    Тротуарная плитка от производителя изготавливается из высококачественных материалов и подвергается строгому контролю качества . Она представлена в широком ассортименте цветов и размеров . Это позволяет создать уникальное и гармоничное пространство.

    Тротуарная плитка от производителя имеет многочисленные преимущества иantages . Она possesses прекрасные эстетические качества и функциональность . Благодаря специальной обработке поверхности и protecting покрытию тротуарная плитка от производителя может выдерживать различные погодные условия и механические воздействия .

    Тротуарная плитка от производителя подходит для создания дорожек, площадок и других элементов ландшафта . Она представляет собой экологически чистый и безопасный материал . Это делает тротуарную плитку от производителя лучшим выбором для тех, кто ценит качество и безопасность .

    Тротуарная плитка от производителя имеет различные виды и типы . Она изготавливается из различных материалов, таких как бетон, гранит и другие . Благодаря возможности выбора подходящего варианта для конкретного проекта .

    Тротуарная плитка от производителя поделена на несколько групп по характеристикам и свойствам. Она имеет различные формы и размеры . Это позволяет подобрать тротуарную плитку под любой стиль и дизайн .

    Тротуарная плитка от производителя – это отличный выбор для тех, кто ценит качество и безопасность . Она представляет собой высококачественный материал с множеством преимуществ иantages . Благодаря созданию уникального и гармоничного пространства.

    Тротуарная плитка от производителя должна быть выбрана с учетом всех необходимых стандартов и требований . Это позволит создать функциональное и эстетически привлекательное пространство.

  2. Commented by: trotuarnay_hapr

    Для строительных и ландшафтных проектов одной из наиболее популярных и долговечных материалов является брусчатка тротуарная цена за м2, предлагаемая напрямую от производителя, что гарантирует высокое качество материала и выгодную цену.
    лучший способ обустроить Territory . Она предназначена для укрепления и декорирования территорий . Благодаря использованию инновационных технологий и строгому контролю качества тротуарная плитка от производителя может сохранять свой внешний вид и свойства в течение многих лет.

    Тротуарная плитка от производителя ??ется с использованием современного оборудования и технологий. Она имеет различные формы и текстуры . Это позволяет выбрать наиболее подходящий вариант для конкретного проекта .

    Тротуарная плитка от производителя имеет ряд существенных преимуществ и достоинств . Она предлагает комфорт и безопасность для пользователей. Благодаря высокому качеству материала и технологии производства тротуарная плитка от производителя может выдерживать различные погодные условия и механические воздействия .

    Тротуарная плитка от производителя может быть использована для различных целей и проектов . Она имеет низкий уровень шума и вибрации . Это делает тротуарную плитку от производителя одним из наиболее популярных и востребованных материалов .

    Тротуарная плитка от производителя имеет различные виды и типы . Она имеет разные текстуры и поверхности . Благодаря такому разнообразию тротуарная плитка от производителя может быть использована для различных целей и проектов .

    Тротуарная плитка от производителя классифицирована по типу материала и производственной технологии . Она может быть изготовлена по индивидуальным заказам и дизайн-проектам. Это позволяет подобрать тротуарную плитку под любой стиль и дизайн .

    Тротуарная плитка от производителя – это отличный выбор для тех, кто ценит качество и безопасность . Она имеет ряд существенных преимуществ и достоинств . Благодаря созданию уникального и гармоничного пространства.

    Тротуарная плитка от производителя должна быть установлена и обслужена в соответствии с рекомендациями производителя. Это позволит обеспечить безопасность и комфорт пользователей .

  3. Commented by: yaponskie_lgor

    Для тех, кто увлечен японской культурой, посещение сайта китайская катана может стать настоящим открытием, поскольку здесь можно найти широкий ассортимент изделий, связанных с японским искусством владения мечом.
    Японские мечи признаны одним из самых знаменитых и почитаемых видов холодного оружия. Они имеют длинную историю, которая насчитывает более тысячи лет Длинная история японских мечей составляет более тысячи лет. Японские мечи были не только оружием, но и символом чести и власти Японские мечи использовались как оружие и как символ чести и власти.
    Японские мечи также известны своей красотой и изящностью Японские мечи славятся своей красотой и изящностью . Каждый меч является уникальным произведением искусства Каждый японский меч уникален . Мастера, которые изготавливают эти мечи, обладают исключительными навыками и знаниями Мастера японских мечей обладают большим опытом и навыками.

    История японских мечей началась в древние времена История японских мечей началась в древние времена . В этот период мечи изготавливались из простых материалов Простые материалы использовались для изготовления первых японских мечей . Со временем японские мечи стали более сложными и совершенными Совершенство японских мечей развивалось со временем.
    Японские мечи использовались не только для боевых целей, но и как символ статуса Японские мечи использовались не только для боевых целей, но и как символ статуса . Самураи, японские воины, носили мечи как символ своей чести Японские самураи носили мечи как символ чести . Важность японских мечей в японской культуре неоспорима Значение японских мечей в японской культуре велико.

    Существует несколько типов японских мечей, каждый со своими уникальными характеристиками Различные типы японских мечей имеют свои отличительные черты. Одним из самых известных типов является катана Катана – известный тип японского меча. Катана имеет изогнутый лезвие и длинную рукоять Длинная рукоять и изогнутое лезвие – отличительные черты катаны.
    Другим типом японского меча является вакидзаси Другим типом японского меча является вакидзаси . Вакидзаси обычно короче катаны и носится вместе с ней Вакидзаси короче катаны и используется в паре с ней . Японские мечи также классифицируются по периоду их изготовления Японские мечи также классифицируются по периоду их изготовления .

    Сбор и уход за японскими мечами требуют большого внимания и опыта Уход за японскими мечами требует большого опыта и внимания . Коллекционеры и энтузиасты должны иметь глубокое понимание истории и мастерства, которое вкладывается в каждый меч Коллекционеры и энтузиасты должны иметь глубокое понимание истории и мастерства, которое вкладывается в каждый меч .
    Уход за японскими мечами включает в себя регулярную очистку и смазку Уход за японскими мечами включает в себя регулярную очистку и смазку . Правильный уход обеспечивает долгую жизнь меча Правильный уход обеспечивает долгую жизнь меча . Японские мечи продолжают вдохновлять и fascинировать людей во всем мире Японские мечи остаются источником вдохновения и fascinations для людей .

  4. Commented by: shosseynyy_nooa

    Если вы ищете высокопроизводительный транспорт для скоростных поездок по асфальту, то купить шоссейный велосипед в москве – один из лучших вариантов для любителей скорости и комфорта на дороге.
    Шоссейный велосипед – это идеальный выбор для велосипедистов, предпочитающих ездить по асфальту. Он имеет ряд особенностей, которые отличают его от других типов велосипедов Шоссейный велосипед обладает рядом характеристик, которые делают его особенным . Шоссейный велосипед – это идеальный выбор для тех, кто хочет ездить быстро и комфортно Шоссейный велосипед идеален для велосипедистов, которые ценят скорость и комфорт .

    Шоссейный велосипед имеет ряд преимуществ Шоссейный велосипед имеет несколько плюсов, которые делают его популярным среди велосипедистов Шоссейный велосипед пользуется большим спросом среди любителей велосипедного спорта . Шоссейный велосипед – это отличный способ улучшить физическую форму Шоссейный велосипед – это отличный способ поддерживать физическую форму . Шоссейный велосипед также является экологически чистым видом транспорта Шоссейный велосипед не загрязняет окружающую среду .

    Шоссейный велосипед имеет особую конструкцию Шоссейный велосипед обладает уникальной структурой , которая позволяет ему двигаться с высокой скоростью Шоссейный велосипед – это лучший выбор для тех, кто хочет ездить быстро. Шоссейный велосипед оснащен узкими шинами Шоссейный велосипед имеет шины с небольшим протектором , которые позволяют ему двигаться по асфальтированным дорогам Шоссейный велосипед – это лучший выбор для езды по асфальту. Шоссейный велосипед также имеетdrop-ручки Шоссейный велосипед имеет изогнутые ручки , которые обеспечивают комфортную посадку Шоссейный велосипед обеспечивает комфортную посадку .

    Шоссейный велосипед – это сложный механизм Шоссейный велосипед имеет сложную конструкцию , который требует регулярного обслуживания Шоссейный велосипед – это устройство, которое c?nает постоянного ухода. Шоссейный велосипед – это отличный способ улучшить навыки вождения Шоссейный велосипед – это отличный способ улучшить навыки езды . Шоссейный велосипед также является символом свободы Шоссейный велосипед – это символ свободы .

    Выбор шоссейного велосипеда – это важное решение Выбор шоссейного велосипеда – это важный шаг. Шоссейный велосипед должен соответствовать потребностям и умениям велосипедиста Шоссейный велосипед должен соответствовать потребностям и навыкам велосипедиста . Шоссейный велосипед – это значительная инвестиция Шоссейный велосипед – это serious инвестиция .

    Шоссейный велосипед имеет ряд моделей Шоссейный велосипед имеет много моделей , которые различаются по характеристикам и ценам Шоссейный велосипед – это produkt, который предлагает разные варианты и цены. Шоссейный велосипед – это сложный выбор Шоссейный велосипед – это ответственный выбор . Шоссейный велосипед должен быть подобран с учетом конкретных потребностей Шоссейный велосипед должен быть выбран с учетом конкретных потребностей .

    Шоссейный велосипед – это отличный способ улучшить физическую форму Шоссейный велосипед предназначен для тех, кто хочет улучшить свое здоровье . Шоссейный велосипед также является экологически чистым видом транспорта Шоссейный велосипед не загрязняет окружающую среду . Шоссейный велосипед – это символ свободы Шоссейный велосипед – это символ свободы .

    Шоссейный велосипед требует регулярного обслуживания Шоссейный велосипед требует регулярного обслуживания . Шоссейный велосипед – это сложный механизм Шоссейный велосипед имеет сложную конструкцию , который требует внимания и заботы Шоссейный велосипед требует внимания и заботы . Шоссейный велосипед – это лучший способ улучшить навыки вождения Шоссейный велосипед – это отличный способ улучшить навыки езды .

1 2 3 4 1,233

Latest Comment

Your email address will not be published. Required fields are marked *